artikel yang bermanfaat

Berbagai Jenis Investasi, dan Cara Kerjanya

Sebagian besar orang pernah mendengar tentang saham dan obligasi, tetapi ada banyak cara berbeda untuk menginvestasikan uang Anda — reksa dana, CD, real estat ... daftarnya tampaknya tak ada habisnya. Inilah panduan referensi kami untuk semua jenis investasi yang berbeda dan apa artinya.

Anda mungkin akan menemukan beberapa istilah yang terkait dengan investasi Anda. Kami telah mendaftarkan beberapa di antaranya di bawah ini. Istilah-istilah ini umumnya merujuk pada hal-hal aktual yang Anda investasikan, tetapi, tentu saja, mereka juga memiliki definisi spesifik. Mereka termasuk:

  • Aset : Sumber daya yang dimiliki diharapkan meningkat nilainya.
  • Holdings: Aset spesifik dalam portofolio investasi Anda.
  • Portofolio : "Portofolio" Anda mengacu pada semua investasi Anda, sebagai sebuah kelompok. Diversifikasi portofolio Anda berarti berinvestasi dalam berbagai aset.
  • Kelas aset : Sekelompok aset dengan karakteristik serupa. Umumnya, saham, obligasi dan uang tunai.

Investopedia memecah semua jenis investasi yang berbeda ke dalam kategori dasar ini: investasi yang Anda miliki, investasi pinjaman, dan setara kas. Inilah perbedaan investasi dibandingkan di masing-masing dari ketiga kategori ini.

Investasi Kepemilikan

Ketika Anda membeli investasi kepemilikan, Anda memiliki aset itu — sesuatu yang diharapkan akan meningkat nilainya. Investasi kepemilikan meliputi:

  • Saham : Juga dikenal sebagai ekuitas atau saham, saham memberi Anda saham di perusahaan dan keuntungannya. Pada dasarnya, Anda mendapatkan kepemilikan sebagian dari perusahaan publik. Sebagian besar portofolio Anda mungkin terdiri dari saham.
  • Real Estat: Menurut Investopedia, setiap real estat yang Anda beli dan kemudian sewa atau jual kembali adalah investasi kepemilikan (meskipun terkadang dapat diklasifikasikan sebagai investasi alternatif). Dengan ketentuan mereka, rumah yang Anda miliki memenuhi kebutuhan dasar, sehingga tidak termasuk dalam kategori ini.
  • Benda berharga: Logam mulia, seni, barang koleksi, dll. Dapat dianggap sebagai jenis investasi kepemilikan jika tujuannya adalah untuk menjualnya kembali untuk mendapat keuntungan. Mereka juga termasuk dalam kategori terpisah, "alternatif." Lebih lanjut tentang itu nanti.
  • Bisnis : Menempatkan uang atau waktu untuk memulai bisnis Anda sendiri — produk atau layanan yang dimaksudkan untuk mendapat untung — adalah jenis investasi kepemilikan lainnya.

Investasi Pinjaman

Dengan investasi pinjaman, Anda membeli utang yang diharapkan akan dibayar kembali. Anda seperti bank. Umumnya, ini adalah investasi berisiko rendah, hadiah rendah. Ini berarti mereka dianggap sebagai investasi yang lebih aman, tetapi pengembaliannya biasanya rendah.

  • Obligasi: "Obligasi" adalah istilah yang lebih umum untuk semua jenis investasi hutang. Ketika Anda membeli obligasi, Anda meminjamkan uang kepada suatu entitas (korporasi atau pemerintah, misalnya) dan mereka membayar Anda kembali selama periode waktu tertentu dengan tingkat bunga tetap. Sebagian besar portofolio Anda mungkin akan terdiri dari obligasi.
  • CD: CD, atau sertifikat setoran, adalah surat promes yang dikeluarkan oleh bank dengan imbalan uang Anda. Anda mungkin pernah melihat bank Anda menawarkan ini. Mereka adalah jenis rekening tabungan, tetapi mereka sedikit berbeda. Alih-alih mengeluarkan uang Anda kapan saja, Anda berkomitmen untuk meninggalkannya di akun untuk jangka waktu tertentu. Sebagai imbalannya, mereka akan menawarkan tingkat bunga yang lebih tinggi berdasarkan berapa lama Anda berinvestasi di dalamnya.
  • Rekening tabungan juga dapat dianggap sebagai investasi pinjaman, jika Anda memikirkannya. Anda memberikan uang Anda ke bank yang meminjamkannya. Tetapi pengembalian Anda biasanya cukup rendah (lebih rendah dari tingkat inflasi), sehingga kebanyakan orang tidak menganggapnya sebagai investasi sejati.
  • TIPS: TIPS adalah sekuritas yang dilindungi oleh perbendaharaan inflasi. Ini adalah obligasi yang didukung oleh Departemen Keuangan AS, yang dirancang khusus untuk melindungi terhadap inflasi. Ketika investasi TIPS Anda jatuh tempo dari waktu ke waktu, Anda akan mendapatkan kembali pokok dan bunga Anda, keduanya diindeks untuk inflasi. Bogleheads menjelaskan cara kerjanya sedikit lebih detail.

Bahkan jika Anda siap menghadapi risiko, Anda harus memiliki beberapa investasi pinjaman dalam portofolio Anda untuk menyeimbangkan semuanya. SEC memiliki panduan pemula yang bermanfaat untuk menyeimbangkan portofolio Anda.

Setara Kas

Secara umum, persentase yang lebih kecil dari portofolio Anda terdiri dari uang tunai. Setara kas adalah investasi yang "sebagus uang tunai, " seperti yang dikatakan Investopedia. Ini mungkin rekening tabungan sederhana. Mungkin dana pasar uang. Dana pasar uang sebenarnya adalah jenis investasi pinjaman, tetapi pengembaliannya sangat rendah, itu dianggap sebagai investasi setara kas.

Kita akan berbicara lebih banyak tentang dana, tetapi pertama-tama, mari kita periksa cara lain untuk mengkategorikan investasi — alternatif.

Alternatif

Jadi kami telah membahas bagaimana berbagai investasi umumnya dapat dikategorikan sebagai kepemilikan, pinjaman, dan uang tunai. Kategori-kategori tersebut adalah deskriptor yang luas, tetapi mereka membantu dalam menjelaskan bagaimana berbagai jenis investasi bekerja.

Tetapi perusahaan investasi memecah hal-hal sedikit berbeda. Mereka pergi berdasarkan kelas aset: saham, obligasi, uang tunai dan alternatif. Kita sudah tahu tentang saham, obligasi, dan uang tunai — cara paling tradisional untuk berinvestasi. Dalam hal kelas aset, alternatif adalah segalanya. Akibatnya, jauh lebih sedikit dari portofolio Anda harus diinvestasikan di dalamnya.

Juga, mudah untuk mengkategorikan beberapa alternatif investasi, karena mereka sebenarnya dapat dianggap sebagai kepemilikan pinjaman investasi, tergantung pada bagaimana mereka dibeli. Tapi mari kita lihat beberapa contoh.

REIT : Trust Investasi Real Estat, atau REIT, adalah cara lain untuk berinvestasi di real estat. Alih-alih membeli properti Anda sendiri, Anda bekerja dengan perusahaan yang mendapat untung dari investasi real estat mereka sendiri.

Sungguh, REIT dapat menjadi investasi kepemilikan atau investasi pinjaman, tergantung pada jenis apa yang Anda beli. Anda dapat membeli REIT yang memberi Anda bagian di real estat itu sendiri. Ini akan dihitung sebagai investasi kepemilikan. Investopedia menjelaskan:

Ketika Anda membeli bagian dari REIT, Anda pada dasarnya membeli aset fisik dengan masa hidup yang lama diharapkan dan potensi penghasilan melalui sewa dan apresiasi properti.

Tetapi Anda juga bisa berinvestasi dalam hipotek real estat, yang menjadikannya investasi pinjaman.

Modal Ventura: Ini adalah uang yang Anda berikan untuk startup atau bisnis kecil, dengan harapan akan tumbuh, dan Anda akan mendapatkan pengembalian uang itu. Sering kali, pemodal ventura menjadi mitra dalam perusahaan, memiliki bagian dari ekuitasnya dan mendapatkan suara dalam keputusan bisnis. Dengan cara ini, mereka dapat dianggap sebagai kami investasi kepemilikan.

Komoditas: Investasi dalam komoditas adalah investasi dalam beberapa jenis sumber daya yang mempengaruhi perekonomian. Minyak, daging sapi dan biji kopi adalah semua jenis komoditas. Kontrak yang Anda gunakan untuk membeli barang-barang ini disebut Kontrak Berjangka, dan Anda harus mengisinya melalui broker National Futures Association, MarketWatch menjelaskan.

Logam Mulia : Seperti yang kami sebutkan sebelumnya, logam dan barang koleksi, secara teknis, merupakan investasi kepemilikan. Anda memiliki emas yang Anda beli, misalnya. Tapi itu bukan saham atau ikatan, jadi kebanyakan orang menyebutnya sebagai alternatif.

Dana

Dana dapat jatuh di bawah salah satu kategori utama investasi. Itu bukan investasi spesifik, tetapi istilah umum untuk sekelompok investasi. The Guardian mendefinisikan dana investasi sebagai:

... kumpulan uang yang dikelola secara profesional untuk mencapai pengembalian terbaik bagi investor. Ketika uang dibayarkan pada manajer menggunakannya untuk membeli aset, biasanya saham dan saham.

Pada dasarnya, perusahaan investasi mengambil koleksi aset serupa untuk Anda. Itu bisa berupa kelompok saham atau kelompok obligasi. Atau, dana itu bisa lebih spesifik — ada dana yang terdiri dari semua saham internasional, misalnya. Sebagai imbalan karena mereka mengumpulkan investasi Anda, Anda akan membayar biaya, atau "rasio pengeluaran." Tetapi mereka bertujuan untuk menjadi investasi yang lebih nyaman, dengan pilihan yang memberikan pengembalian yang lebih baik daripada apa pun yang mungkin Anda pilih sendiri.

Mari kita periksa berbagai istilah terkait dengan dana.

Reksa Dana: Reksa dana pada dasarnya adalah istilah lain untuk dana investasi. Untuk memberikan definisi yang lebih formal, inilah cara Investopedia menjelaskannya:

Kendaraan investasi yang terdiri dari kumpulan dana yang dikumpulkan dari banyak investor untuk tujuan berinvestasi dalam sekuritas seperti saham, obligasi, instrumen pasar uang dan aset serupa. Reksa dana dioperasikan oleh manajer uang, yang menginvestasikan modal dana dan berusaha untuk menghasilkan capital gain dan pendapatan untuk investor dana. Portofolio reksa dana terstruktur dan dikelola agar sesuai dengan tujuan investasi yang dinyatakan dalam prospektusnya.

Indeks Dana: Suatu jenis reksa dana yang dimaksudkan untuk mencerminkan kembalinya pasar tertentu, seperti S&P 500. Dapatkan Kaya Perlahan menawarkan bagian menyeluruh tentang dana indeks, dan mereka menjelaskannya sebagai:

Dana indeks adalah reksa dana, tetapi alih-alih memiliki mungkin dua puluh atau lima puluh saham, mereka memiliki seluruh pasar. (Atau, jika itu adalah dana indeks yang melacak bagian tertentu dari pasar, mereka memiliki bagian pasar itu.) Misalnya, dana indeks seperti VFINX Vanguard, yang mencoba melacak indeks pasar saham S&P 500, mencoba untuk memiliki saham dalam indeks targetnya (S&P 500, dalam hal ini) dalam proporsi yang sama dengan yang ada di pasar.

Karena dimaksudkan untuk mencerminkan pasar, dana indeks "dikelola secara pasif", yang berarti tidak ada tim investor yang terus-menerus menganalisis, memperkirakan, dan menyesuaikan aset dalam dana (dikenal sebagai manajemen aktif). Akibatnya, mereka cenderung memiliki rasio pengeluaran yang lebih rendah, yang berarti Anda menyimpan lebih banyak uang Anda.

Exchange Traded Funds (ETFs): Ini sangat mirip dengan dana indeks yang dimaksudkan untuk melacak indeks, atau ukuran pasar tertentu. Perbedaan terbesar adalah cara mereka diperdagangkan. ETF dapat diperdagangkan seperti saham, dan harganya disesuaikan seperti saham sepanjang hari. Reksa dana dan indeks tidak berfungsi seperti ini. Database ETF lebih lanjut menjelaskan:

Perbedaan terbesar antara kedua produk ini adalah frekuensi harga dan perdagangannya. Lagipula indeks reksa dana adalah reksa dana, dan karena itu mereka dinilai sekali sehari setelah pasar tutup. ETF — termasuk ETF aktif dan pasif — dihargai sepanjang hari, dan dapat dibeli atau dijual kapan pun pasar buka.

Hedge Fund: Hedge fund seperti reksadana, dengan beberapa perbedaan yang sangat penting. Pertama, mereka tidak diatur oleh Komisi Keamanan dan Pertukaran AS (SEC). Mereka juga dianggap lebih berisiko daripada reksa dana biasa, karena aset mereka dapat mencakup investasi yang lebih luas. Juga, mereka sering menggunakan uang pinjaman untuk berinvestasi, seperti yang dijelaskan BarclayHedge. Untuk mempelajari lebih lanjut tentang dana lindung nilai, lihat penjelasan lengkap Investopedia tentang mereka.

Perlu diingat, daftar ini dimaksudkan sebagai referensi, bukan panduan untuk memulai. Tergantung di mana Anda berada dengan berinvestasi, banyak dari ini mungkin atau mungkin tidak ada di radar Anda. Sebagian besar investor pemula kemungkinan akan menemukan CD dan reksa dana yang paling berguna. Ketika Anda belajar lebih banyak tentang investasi dan cara mendiversifikasi portofolio Anda, Anda dapat mempertimbangkan REIT atau TIP.

Dengan begitu banyak istilah yang terkait dengan investasi, mengetahui apa sebenarnya yang diinvestasikan bisa tampak rumit. Tapi begitu Anda mengatur istilah-istilah ini ke dalam kategori, sebenarnya cukup mudah untuk memahami cara kerjanya.